(BW)(KY-GENERAL-CABLE)通用电缆公司收购美国自由港迈克墨伦铜金矿公司的全球电线和电缆业务，进一步巩固在能源基础电缆领域的世界领先地位
美国商业资讯2007年9月12日肯塔基州海兰黑茨消息――
通用电缆公司（General Cable Corporation）（纽约证券交易所：BGC）（公司）今天宣布，其已同意收购美国自由港迈克墨伦铜金矿公司（Freeport-McMoRan Copper & Gold Inc.）（纽约证券交易所：FCX）（Freeport）旗下的全球电线和电缆业务子公司费尔普斯道奇国际公司（Phelps Dodge International Corporation）（PDIC）。PDIC公司是于2007年5月在费尔普斯道奇公司（Phelps Dodge Corporation）收购中被Freeport公司购得。在按照股票收购协议作出调整后，收购价近7.35亿美元。除动用其可用现金之外，公司还从美林证券（Merrill Lynch Capital Corporation）获得了贷款承诺，后者将增加其担保循环信贷额度，并为其提供必要的临时担保贷款，以支付此项收购所需资金。
以目前的金属价格计算，通用电缆公司预计此次收购将带来近14亿美元的年度收益，并在2006年业绩基础上，将为首个全年收益每股增加0.20至0.30美分。合并后的企业预计将会借助交叉销售机遇、物流和采购协作、以及在整个企业内实施最佳实践来获得更大的效益。PDIC公司2007年第一季度的业绩继续保持良好的走势。
关键战略依据
此次收购为通用电缆公司提供了针对多个新兴市场的足够产品，将进一步加强其在电线和电缆行业的全球规模及世界领先地位。PDIC公司带来了一系列优秀的特性，包括：
――扩大针对能源基础设施、建筑和行业电缆领域的地区覆盖，为拉丁美洲、撒哈拉以南的非洲、东南亚、以及印度和中国的快速发展的新兴市场提供服务。
――在全球45个国家经营业务并拥有经验丰富的团队。
――空中和地下高压传输系统领域已经验证的专业经验。
――增加了电线和电缆行业具有50多年历史、口碑极好且广受推崇的品牌。
――共同拥有有关安全、精益制造的业务理论以及内部运营和客户的“一个公司”方法。
――曾以显著的上扬趋势实现增长。
通用电缆公司总裁兼首席执行官Gregory B. Kenny说：“收购PDIC的确是一次独一无二的机遇，将加快我们面向全球快速发展的新兴市场的拓展计划。”Kenny接着说：“我们将一个主要面向北美、西欧和大洋洲的公司同一个注重拉丁美洲、撒哈拉以南非洲和东南亚地区业务的公司进行了有效的整合。此外，PDIC公司许多理论同通用电缆公司多年来所定义的相同，这些理论包括安全重要性、精益制造、强大运营系统以及内部运营和客户的“一个公司”方法。PDIC公司拥有一支在费尔普斯道奇国际公司总裁Mathias Sandoval领导下的有着丰富经验的专业团队。”
Kenny说：“Sandoval先生已在PDIC公司贡献了24年，并赢得了在多种文化下实现高效运营的声誉。他深厚且持续的全球眼光为优秀的运营业绩及特殊资产的利用奠定了基础。我们很高兴Sandoval先生同意在收购之后继续领导PDIC公司，另外还承担通用电缆公司某些现有资产的运营职责。在过去十年中，通用电缆公司的高层管理团队已经成功地拓展了地区业务覆盖，并为公司的多个市场提供服务，Mathias的专业技能将会使该团队更加完善。我们也相信有机会利用PDIC公司内部的机遇，以支持我们最近向新市场的拓展，而所需资本少于预期。”
PDIC公司已在全球拥有多家生产和销售公司，在中南美洲、非洲以及东亚市场处于领先地位。PDIC公司拥有近3000名员工。除了拥有十家生产和销售公司之外，PDIC公司还在中国、中国香港以及菲律宾的电信和电缆公司中拥有股权。在截至2006年12月31日的年度中，PDIC公司报告的收益近12亿美元，经营收益近7700万美元。在2007年上半年，PDIC公司收益基础持续增强，运营业绩也持续走高。
PDIC公司与通用电缆公司的业务很少存在地区重叠。销售主要集中在公共事业、行业和建筑应用领域的能源产品。此外，PDIC公司在三个大陆拥有铜铝棒磨机业务，该业务也带来了发展中地区的竞争优势。
PDIC公司正好超过一半的收益来自位于中南美洲的制造企业，在该地区，PDIC公司拥有市场领先地位，而通用电缆公司却只有很少的业务存在。PDIC公司在撒哈拉以南非洲的业务将实现2亿多美元的收益，而通用电缆公司在该地区的业务规模却小得多。PDIC公司是东南亚和印度市场上的领先厂商，这就很好地补充了通用电缆公司目前在印度、中国和大洋洲所从事的经营活动。同时，PDIC公司在两家企业中拥有产权投资，一家服务于中国能源电缆市场，另一家位于菲律宾。PDIC公司还为其在泰国和南美生产的能源基础设施产品开发了全球销售渠道。
该联合企业2006年所报告的销售额为48亿美元，其中，在南美洲的收益近44%，欧洲和中东27%，中南美洲15%，以及非洲/亚太地区14%。
交易细节
根据交易条款，该交易已经获得通用电缆公司的董事会全体一致同意，通用电缆公司将获得Freeport公司以及旗下子公司所持有的多个企业的100％股份，这些企业一同构成了Freeport公司的电线和电缆业务。
收购价格是根据调整作出的，考虑了所有红利和其他分红的净效益、以及资本贡献，这些红利和分红来自于2007年3月31日所收购的企业，资本贡献也用于这些企业。此外，作为交易的一部分，通用电缆公司将会获得电线电缆行业知名品牌“费尔普斯道奇国际公司”和“PDIC”的使用权。交易将受通常的成交条件满意度，清算收据或竞争的弃权声明，以及相关司法管辖区的监管当局的影响，有望在2007年第四季度完成。
美林证券公司担任独家财务顾问，并针对该交易为通用电缆提供公正的意见。布蓝克•罗马律师事务所和诺顿罗氏律师事务所担任通用电缆公司的外部法律顾问
第三季度更新
Kenny总结说，“市场表现大致如我们预期，与电缆需求相关的电信和住房供给依然疲软，抵消了能源基础设施的需求以及我们的精益生产计划的持续收益，我们预计第三季度的营业收大约为11亿美元，每股收益大概0.85至0.90美元，这符合我们先前的指导原则”
电话会议和网络直播信息
通用电缆公司计划在9月12日下午三点召开电话会议，会上投资商和分析师将商议交易细节。美国参与者若想参加电话会议，请拨打1-877-840-8912。国际参与者请拨打1-706-679-5525。会议ID号是16087667。电话会议的现场音频只供收听，将会完整地向给所有相关的当事人广播。欲收听该电话会议，请访问通用电缆公司主页 www.generalcable.com 。在该网站，也可在有限时间内收听该电话会议的重播。
通用电缆公司是用于能源、工业和通信市场的铜、铝、光导纤维电线电缆产品的开发、设计、制造、经销等方面的全球领先商。请访问我们的网站 www.generalcable.com 。
前瞻性声明
本新闻稿中的某些声明，包括，但不限于有关未来财政结果和业绩的声明、计划和目标、资本支出和公司或管理层的信念、预期或看法，都是前瞻性声明。这些前瞻性声明都是根据1995年私人证券诉讼改革法的安全港规定作出的。由于公司不能控制的因素、风险和不确定因素，实际结果可能同这些声明出现重大的差异。这些因素包括对红利以及子公司为偿还债务的其他转让的依赖；偿还未付债务的能力；公司在现有和未来的财政管理中未能遵守协议；现有债务中包含了限制公司业务经营的协议；公司信用等级的下降；重购未付债券的能力；支付可兑换证券换算价格的能力；公司所服务的区域市场的经济实力和竞争性质；在外国维持企业和销售产品有关的经济、政治和其他风险；行业标准和管理要求的更改；技术进步，例如光纤和无线技术；铜和其他原材料，和燃料和能源价格的不稳定性，以及公司在其销售价格中反映该不稳定性的能力；公司主要供应商中断供应；未能经协商就公司劳动合同上的可接受条款达成延期；公司提升生产能力以及改进生产率的能力；公司在其某些产品的非独家销售方面对分销商和零售商的依赖；公司终端市场上的定价压力；公司 在其欧洲运营中维持应付账目或应收账目自由融资安排的能力；有关工厂关闭和公司库存清算实践的任何额外支出的影响；某些石棉诉讼、非预期判决或结算以及环境职责的影响；成功整合计划的收购和其他收购、以及有关计划收购和其他收购成本的能力；有关计划收购的管理许可的接受和时间安排；为收购价格以及委托协议到期时融资的能力；收购不能完成的可能性；客户、供应商以及竞争者对计划收购的反应；对计划收购普遍的市场理解，由于计划收购和其他收购，管理关注从其他业务重点处转移；计划收购导致的未披露或非预期的责任和风险；为计划收购筹资导致的债务增加；驻外其他国家的运营以及该国政治的不稳定性；成功确定其他收购并为其融资的能力；恐怖袭击以及其他可能影响公司经营所在市场的战争行为的影响；公司留住主要员工的能力；公司满足借款需求以及维持适当的国内和国际信贷设施和信贷限额的能力；养老金清算活动对公司经营业绩的影响；公司为所得税目的避开净亏损利用缺陷的能力；公司普通股市场价格的不稳定性，所有的这些都已经在公司在2007年5月1日向美国证券交易委员会提交的10-K表格的年度报告，以及随后截至此日期前向委员会提交的当前和定期报告中作了更进一步的阐述。公司不承担为反映即日起所发生的事件或情况，或反映非预期事件的发生而公开发布有关这些前瞻性声明的任何更新结果的责任。
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联系方式： 通用电缆公司（General Cable Corporation）
Michael P. Dickerson, 859-572-8684
金融及投资者关系副总裁
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